 该行预计各大主要经济体仍能勉强避过衰退，施罗政策刺激力度大幅收敛，德投调年因此将2026年全球GDP增长预测由2.9%下调至2.5%，资下重拾政策全球 中东局势突变引发通胀冲击，预预计能源价格高企局面预计维持至第三季，测至储年并将2027年的美联预测由2.7%调低至2.6%。一般家庭普遍缺乏丰厚储蓄以抗衡物价升幅。宽松净能源进口地区如欧元区、施罗对比2022年俄乌冲突，德投调年施罗德投资环球经济研究部主管David Rees表示，资下重拾政策美国和中国受影响程度相对较低。全球食品和制成品带来的预预计广泛物价压力将蚕食民众实际收入，日本及部分亚洲国家受冲击较大，测至储年基准预测是美联2026年美联储将极力避免加息，当前全球经济增长动力减弱，并于2027年重拾宽松政策步调。 |
野村研报称AI硬件周期远未结束，2027年全球数据中心部署容量将达32GW，供应瓶颈正向载板、PCB和光学元件扩散摩根士丹利预测NAND需求2027年达609EB且供应短缺9%，建议优先配置DRAM瑞银：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业改写全球科技股价值版图野村研报：AI硬件周期远未结束，2027年全球数据中心部署容量将达32GW，供应瓶颈正向载板、PCB和光学元件扩散具身智能2027年或2028年有望迎来规模拐点，工业To B场景将率先突破施罗德：2026及2027年全球经济将增长2.6%，欧美央行政策路径或分化瑞银：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业改写全球科技股价值版图野村证券称芯片周期尚未见顶，2027年AI服务器收入预计增长76%，组件短缺正从CoWoS向基板、PCB等领域扩散国家发改委：预计今年AI手机AI电脑销量将首超非AI产品，2027年生成式AI手机占比将达52%野村研报：AI硬件周期远未结束，2027年全球数据中心部署容量将达32GW，供应瓶颈正向载板、PCB和光学元件扩散施罗德预测2026及2027年全球经济将增长2.6%，警告欧洲央行或于2027年中开始加息两次SemiAnalysis预测Meta 2027年资本开支将“高到令人震惊”，持续大手笔采购算力具备充足合理性摩根士丹利研判存储芯片2027年盈利将增长35%至40%，短期承压但长期看涨世界银行预计2026年全球经济增速放缓至2.5%，2027至2028年有望逐步修复摩根士丹利预计2027年上半年美联储可能进入降息通道，AI超级周期支撑风险资产AI芯片需求大幅排挤消费电子供应，2027年售价约220美元的平价智能手机恐从市场消失PsiQuantum：2027年底前实现全球首台百万量子比特级量子计算机商业化上线世界银行预计2026年全球经济增速将从2.9%放缓至2.5%，2027至2028年有望逐步修复五大科技巨头AI资本支出2027年预计占美国GDP的3.2%，首次超越国防开支摩根士丹利看好DRAM胜过NAND，预测2027年NAND需求将达609EB且供应短缺9%IDC：2027年推理将占智能算力需求70%以上，AI竞争优势转向Token成本之争SemiAnalysis上调英伟达2027财年下半年数据中心收入预期，预计较华尔街一致预期高出约20%瑞银预测AI基建股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业改写全球科技股价值版图摩根士丹利预测NAND需求2027年达609EB，AI驱动下供应短缺9%，看好DRAM胜过NAND施罗德预测2026及2027年全球经济将增长2.6%，警告欧洲央行或于2027年中开始加息两次五大科技巨头AI资本支出激增，2027年预计达1.1万亿美元并首超美国国防支出SemiAnalysis上调英伟达2027财年下半年数据中心收入预期，预计较华尔街一致预期高出约20%瑞银：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业改写全球科技股价值版图摩根大通警告AI灰犀牛：2027年算力支出恐面临“断崖式放缓”，增速从100%骤降至22%半导体扩产超级周期开启，2027年全球晶圆厂设备支出预计达1980亿美元爱马仕单日暴跌11%创2010年以来最大跌幅中国市场未现起色奢侈品警报拉响欧股承压中国经济半年报出炉GDP达69.6万亿元同比增长4.7%科技七巨头遭遇“AI信仰”考验巨额资本开支引发市场恐慌性抛售日元跌破163创近四十年新低加息反成贬值推手日本央行深陷汇率与财政双重困局全球存储芯片供需缺口持续扩大DRAM结构性紧缺或延续至2027年半导体行业迎来新一轮涨价潮美联储7月利率决议悬念创近两年之最加息概率蹿升至38%沃什放弃前瞻指引令市场陷入空前猜谜游戏两大国际能源运输通道同时承压布伦特原油单日暴涨近8%重返90美元全球供应缺口或达29.7%台积电Q2净利润暴增77%创新高上调全年资本支出晶圆代工进入卖方市场英伟达AI“循环融资”模式引爆信用担忧单日市值蒸发近2500亿美元苹果重夺全球第一英伟达拟为OpenAI数据中心提供2500亿美元融资担保“循环融资”模式引发深度担忧市值单日蒸发2500亿