 电气化和汽车工业革命投资热潮峰值通常占GDP的高盛2%至3%，高盛预测到2030年全球Token消耗量将增长24倍，预计亿美元远高盛研报指出，年科主流预测约9200亿美元，技巨从历史视角看，头资本开 当前AI投资尚未触及历史顶点。支达至万极端乐观情景高达1.4万亿美元。超市场预铁路、高盛市场对2027年超大规模云计算企业资本开支预期过于保守，预计亿美元远AI市场供需至少要到2027年下半年才能达到初步平衡。年科但该行基准情景为1.1万亿美元，技巨 |
布伦特原油上演过山车行情7月一度暴涨40%突破100美元后暴跌至84美元中东战火与外交斡旋反复拉锯霍尔木兹海峡日均油轮通行量从逾百艘暴跌至个位数英国央行6比3维持利率不变鹰派阵营扩大至三人能源风险成后续政策走向的关键变量韩国KOSPI指数史无前例连续两日触发熔断年内第九次市值蒸发逾2万亿美元杠杆ETF踩踏致散户惨烈爆仓财政部长公开道歉韩国KOSPI指数史无前例连续两日触发熔断市值蒸发逾2万亿美元杠杆ETF踩踏致散户惨烈爆仓财政部长公开道歉欧洲股市在财报利好与地缘忧虑中逆势走高泛欧600指数逼近历史峰值Anthropic计划在德州建设1.6吉瓦AI超算园区谷歌提供担保和TPU芯片支持算力军备竞赛再升级美联储7月议息惊现三张反对票创2016年以来首次沃什拒绝称为暂停美股尾盘跳水道指创15个月最大跌幅Meta二季度净利润同比暴跌14%自由现金流骤降91%至四年冰点三季度指引令人失望股价重挫近8%扎克伯格AI豪赌遭遇华尔街严厉拷问两大国际能源运输通道同时承压布伦特原油7月一度暴涨突破100美元后剧烈震荡霍尔木兹海峡日均油轮通行量从逾百艘骤降至5.8艘苹果市值一度突破5万亿美元大关重夺全球市值第一宝座“轻AI”路线获市场溢价科技股估值逻辑从烧钱叙事向效率叙事深刻转向Meta二季度净利润同比暴跌14%自由现金流骤降91%至四年冰点三季度指引令人失望股价重挫近8%扎克伯格AI豪赌遭遇华尔街严厉拷问OPEC+拟9月完成最后一次增产后暂停上调油价地缘风险溢价持续高企布伦特原油7月上演过山车行情一度暴涨突破100美元后剧烈震荡霍尔木兹海峡日均通航量从逾百艘骤降至5.8艘全球原油市场面临系统性冲击Meta自由现金流暴跌91%股价重挫近8%近7000亿美元支出承诺引发市场对AI投资回报的深度忧虑日本央行7月会议维持1%利率不变但释放鹰派信号东京通胀加速至1.9%秋季加息预期升温日元单日暴涨逾3%美银报告显示新兴市场股票单周净流入296亿美元创历史第二高中国股票单周吸金213亿美元全球资金正从过度集中走向普涨扩散美联储7月议息惊现三张反对票沃什拒绝定义暂停美股尾盘跳水道指暴跌逾1100点30年期美债收益率突破5.2%创2007年以来新高亚马逊Q2财报惊艳市场AWS收入同比增长37%创18个季度最快增速盘后大涨超9%AI云业务成最大亮点欧盟认定谷歌违反数字市场法案开出8.9亿欧元罚单科技巨头监管风暴全面升级韩国KOSPI上演史诗级暴力反弹盘中狂飙17%创历史最大涨幅但7月累计跌幅仍逼近历史极值Meta二季度净利润同比暴跌14%自由现金流骤降逾九成三季度指引令人失望盘后一度重挫逾7%扎克伯格AI豪赌遭遇华尔街严厉拷问微软财报全面超预期Azure年化收入首破千亿美元下调资本支出获市场奖励股价暴涨15.5%创近18年最大单日涨幅Meta二季度净利润同比暴跌14%自由现金流骤降91%至四年冰点三季度指引令人失望盘后重挫近8%扎克伯格称卖算力是“愚蠢的”汇丰上调欧元区股票评级至增持同时关闭新兴市场超配仓位全球资金配置正在经历一轮深刻的区域再平衡韩国KOSPI指数史无前例连续两日触发熔断年内第九次市值蒸发逾2万亿美元杠杆ETF踩踏致散户惨烈爆仓财政部长公开道歉微软单日市值暴增4500亿美元创美股历史纪录AI商业化落地引爆市场信心终结科技股连跌阴霾亚马逊AWS营收暴增37%但Q3指引疲软盘后巨震涨近10%两大国际能源运输通道同时承压布伦特原油7月一度突破100美元后剧烈震荡霍尔木兹海峡日均油轮通行量从逾百艘骤降至5.8艘Meta二季度净利润同比暴跌14%自由现金流骤降91%至四年冰点三季度指引令人失望盘后重挫超7%扎克伯格AI豪赌遭遇严厉拷问韩国KOSPI上演史诗级反攻盘中一度暴涨17%创历史最大涨幅终结AI算力去杠杆恐慌性抛售EIA大幅下调2026和2027年油价预期，预计2027年布伦特原油均价65美元IMF预计2026年全球经济增长3.0% 2027年回升至3.4% 中东冲突与AI热潮形成对冲摩根士丹利与高盛一致看空2027年油价 预计供应过剩量超300万桶/日五大科技巨头AI资本支出2027年预计达1.1万亿美元，占美国GDP的3.2%并首超国防开支IMF预计2026年全球贸易增速大幅放缓至3.5% 2027年回升至4.3%IMF大幅上调全球通胀预期，2026年通胀率升至4.7%后2027年回落至3.9%世行预计2026年中国经济增速降至4.4% 2027年进一步放缓至4.3%星展銀行：黃金中期前景仍略微更具建設性 中國央行持續增持黃金支撐需求摩根士丹利预计美联储2026年不会加息2027年上半年可能进入降息通道AI超级周期将持续多年华尔街普遍看好美股牛市持续至2027年标普500指数2027年EPS共识已升至约400美元