 当前应采取较为保守的永明配置策略。这一观点与东吴证券关于三季度海外宏观流动性有望逐步改善的资产债混至年再判断相呼应，等到美国中期选举后，管理建议基金 永明资产管理（香港）行政总裁刘以浩表示，下半反映了机构对2026年下半年至2027年初市场环境的年股年底前瞻性判断——在加息预期尚未完全落定之前，待局势明朗后再逐步转向进取。合型建议投资者多元化投资组合，为主大概年底至2027年第一季时再考虑做其他部署。第季在强积金投资部署方面，其部局势更明朗，永明如股债混合型基金。资产债混至年再以防御性配置为主，管理下半年先以风险较低的建议基金配置为主，该机构认为美国息口方面仍需观察，下半 |
英美央行同日上演“三票反对”格局近十年首次高度同步鹰派分歧政策转向“防止能源冲击固化”苹果第三财季营收1094亿美元创历史新高但第四财季展望不及预期盘后一度暴跌超8%库克遭遇“百年一遇”芯片短缺危机苹果库克任内最后一份财报营收1094亿美元超预期iPhone销售强劲但第四财季展望不及预期盘后一度暴跌超8%全球科技股集体反弹韩国KOSPI盘初狂飙17%欧盟同日启动AI超级工厂建设计划英美央行同现三张加息反对票近十年首次高度同步鹰派分歧政策转向“防能源冲击固化”沃什市场紧缩逻辑遭遇悖论英国央行以6比3投票结果维持利率3.75%不变鹰派阵营扩大至三人英美央行同日上演“默契三票反对”格局战争阴影笼罩通胀前景英伟达拟为OpenAI提供2500亿美元融资担保“循环融资”模式引爆芯片股抛售潮AI产业链杠杆风险引发市场深度忧虑Meta二季度净利润同比暴跌14%自由现金流骤降91%至四年冰点三季度指引令人失望盘后重挫超7%扎克伯格AI豪赌遭遇严厉拷问亚马逊Q2财报惊艳市场AWS收入同比增长37%创2021年以来最快增速在手订单逼近5000亿美元盘后大涨近10%英国央行以6比3投票维持利率3.75%不变英美央行同日上演“三票反对”格局近十年首次高度同步鹰派分歧政策转向“防能源冲击固化”布伦特原油7月上演过山车行情一度暴涨近40%突破100美元后剧烈震荡霍尔木兹海峡日均通航量从逾百艘骤降至个位数美联储7月议息惊现三张反对票沃什拒绝定义为暂停美股尾盘跳水道指暴跌逾1100点创15个月最大跌幅亚马逊Q2财报惊艳市场AWS收入同比增长37%创18个季度最快增速盘后大涨超9%AI云业务成最大亮点微软财报引爆AI信仰修复单日市值飙升4500亿美元刷新美股历史纪录日美罕见联手干预汇市日元单日狂飙500点创2023年以来最大涨幅韩国KOSPI指数连续两日触发熔断暴跌超10%市值蒸发约2.1万亿美元70万散户杠杆爆仓SK海力士单日跌幅创历史之最财政部长公开致歉离岸人民币汇率升破6.76创近三年半新高三大汇率指数全线上涨美联储按兵不动施压美元人民币成亚洲货币定海神针Meta二季度净利润同比暴跌14%自由现金流骤降91%至四年冰点三季度指引令人失望盘后重挫超7%扎克伯格AI豪赌遭遇严厉拷问美联储7月议息惊现三张反对票创十年最大内部分歧沃什鹰派暂停引发美股尾盘跳水道指创15个月最大跌幅SpaceX市值自高点蒸发超过1.2万亿美元相当于亏掉整个特斯拉马斯克商业帝国遭遇前所未有的信任危机IMF下调2026年全球经济增速至3.0%同时上调中国增长预期至4.6%AI投资抵销部分能源冲击但二次通胀警报已经拉响全球复苏分化加剧美联储7月议息惊现三张反对票创十年最大内部分歧沃什拒绝定义为暂停美股尾盘跳水道指创15个月最大跌幅中国政治局会议定调下半年经济工作实施更加积极财政政策和适度宽松货币政策加大逆周期调节力度提升资本市场韧性和信心全球主要央行加息态度谨慎债券收益率升至高位英国央行三分之一委员支持加息日本央行按兵不动能源与AI成最大变量亚马逊AWS营收暴增37%创18个季度最快增速全年资本开支上调至2200亿美元盘后飙涨近10%离岸人民币汇率升破6.76创三年半新高三大汇率指数全线上涨人民币成亚洲货币“定海神针”美联储按兵不动施压美元两大国际能源运输通道同时承压布伦特原油7月一度暴涨突破100美元后剧烈震荡霍尔木兹海峡日均通航量从逾百艘骤降至个位数IMF下调2026年全球增长预期至3.0%却逆势上调中国至4.6%凸显战争与技术的交错影响美联储7月议息惊现三张反对票创近十年最大内部分歧沃什拒绝称为暂停30年期美债收益率飙至5.23%创2007年以来新高Meta二季度自由现金流骤降91%至近四年最低扎克伯格拒绝出售算力称“愚蠢”盘后重挫近8%索致泰145亿美元收购Element Solutions 一个月内化工行业再现百亿并购 AI基础设施成电子材料整合核心驱动力日本财务大臣呼吁GPIF“大幅”增配本土资产 日元短暂反弹 万亿级养老金调仓预期引发市场猜想全球并购市场上半年暴增48%至2.8万亿美元创历史同期新高 47宗百亿级巨型交易重塑产业版图 Solstice 145亿美元收购Element Solutions强化AI基建布局 易捷航空57亿英镑卖身阿波罗美伊冲突再度升级霍尔木兹海峡航运“接近停滞” 布伦特原油周内一度冲破80美元 全周累涨4.6% 特朗普宣告停火“已结束” 能源市场“适应”地缘风险但波动性显著放大港股单周15只新股上市创年内纪录 立讯精密242亿港元募资登顶年内最大IPO 首日破发潮警示打新黄金时代落幕港股连续两周强势反弹恒指全周累升825点 阿里巴巴暴涨逾12%创10个月最大涨幅 国际资金从韩国AI股切换至中国标的SK海力士ADR登陆纳斯达克首日飙升近13% 265亿美元募资创外国企业赴美IPO纪录 超七倍认购彰显AI存储赛道狂热SK海力士265亿美元创外国企业赴美最大IPO纪录 首日暴涨近13%市值突破1.22万亿美元 AI存储赛道炽热追捧 全球存储芯片“产能军备赛”全面加速特朗普宣告美伊停火“已终结”引爆全球市场 油价暴涨6%金价跳水欧美股市集体重挫 22天临时和平协议灰飞烟灭特朗普一句“停火结束”引爆全球市场布伦特原油一度突破80美元黄金暴跌超70美元避险逻辑彻底颠覆